Crédito financiero aumenta, sin embargo no es focalizado hacia los sectores básicos

El sistema financiero se esta comprometido con el crecimiento económico, sin embargo falta mucho trabajo para alcanzar un sistema eficiente desde el punto de vista social. El sector financiero esta incrementado su crédito hacia los colombianos, la tasa de crecimiento de la cartera bruta es del 6,3% real en 2011 y esta cartera participa con un 35,2% en el PIB para el 2011, sin embargo la distribución de este crédito se concentra en el tipo comercial con una participación del 62% de la cartera bruta durante los últimos 5 años, bajo una economía que busca el bienestar de la sociedad se esperaría que  el crédito hipotecario participara con más del 50% de la cartera bruta total pero este tipo de crédito solo participa con un 7% en los últimos cinco años, por tanto el gobierno tiene otra tarea pendiente con la sociedad, generar vivienda de alta calidad bajo un costo justo. 

Autor: Humberto Bernal,  

Economista,

e-mail: zhumber@gmail.com


También se puede consultar en:
https://docs.google.com/open?id=0BzkhS13UydIHMjUwZTVjZTctMTAwZC00ZmRlLTg2ZWItNTc4MDE2NmVjOWZm

El crédito del sector financiero (cartera bruta) ha incrementado su crecimiento real anual entre 2007 y 2011 pasando de un 3,9% a un 6,3%, el crédito alcanzó Col$213.032 miles de millones a noviembre de 2011, de igual forma como se observa en la figura 1 la participación del crédito  ha incrementado su participación en el PIB pasando de 28,9% en el 2007 a 35,2% en el 2011, por tanto se podría afirmar que el sector financiero se esta comprometiendo con el crecimiento económico incrementando su cupo crediticio, sin embargo esta participación es aún baja, se esperaría que el crédito participara en aproximadamente 50% del PIB y se focalizara en población que realmente lo requiere, hoy en día para solicitar un crédito y que sea aprobado se debe demostrar activos, incluyendo el salario, que sean superiores al valor del crédito o en otras ocasiones se debe pagar una tasa de interés  que presenta un margen de ganancias para el sector financiero del 7%, hoy en día hay millones de clientes del sistema financiero crediticio y cada uno aporta en promedio este margen de ganancias para el sistema, por tanto se esperaría que el sistema en la medida que se incrementa sus clientes redujera  su margen de intermediación con el fin de genera mayor poder de compra a la sociedad. 

Figura 1. Cartera bruta sector financiero* (%PIB)

*Cifras a Noviembre.

Fuente: Superintendencia Financiera de Colombia.

La composición del crédito del sistema se presenta en la figura 2, durante los últimos 5  años la composición no ha variado significativamente, el crédito comercial es el que presenta una mayor participación dentro de la cartera total del sistema con un 62% aproximadamente; le sigue el crédito asignado al consumo con una participación del 27% aproximadamente, desafortunadamente el crédito hipotecario participa  con un 7% aproximadamente y en último lugar se encuentra el crédito tipo microcrédito. Este ranking es desfavorable bajo un modelo económico  de libre mercado supervisado por un Estado que busca el bienestar de la sociedad pues se esperaría que en primer lugar se encontrara el crédito hipotecario bajo un criterio de bajas tasas de interés muy cercanas a la tasa de inflación, seguido por el crédito tipo microcrédito con tasas bajas, por tanto durante los próximos años se debe trabajar en la distribución del crédito con el fin de mejorar las condiciones de vida de los colombianos. 

Figura 2. Cartera bruta según tipo de crédito*  (%cartera bruta)

*Cifras a Noviembre.

Fuente: Superintendencia Financiera de Colombia.